De 18e-eeuwse baron Von Mu͏̈nchhausen wordt levend in de Sovjet-realiteit van de jaren twintig van de 20e eeuw geplaatst en doet verslag van zijn ervaringen aldaar.
Een magie͏̈r kan door het innemen van een drankje zijn lichaam verkleinen tot minuscule afmetingen, zodat hij vanuit verschillende perspectieven de wereld kan bekijken en in de tijd en ruimte kan reizen zonder grote afstanden af te leggen.